Con este Experto Universitario totalmente online, diseñarás estrategias innovadoras de Trading y cobertura ajustadas a diferentes escenarios de mercado” 

De acuerdo con un nuevo informe del Fondo Monetario Internacional, se estima que los Derivados de Renta Fija alcancen un volumen de transacciones de 9 billones de dólares en los próximos años. En este escenario, los profesionales se enfrentan al reto de adaptar sus estrategias de inversión y gestión de riesgos para aprovechar las oportunidades que presenta este creciente mercado. Asimismo, la diversificación en el uso de instrumentos como swaps, opciones y futuros se vuelve esencial para mitigar la volatilidad inherente a las tasas de interés. Por este motivo, los especialistas necesitan mantenerse a la vanguardia de las últimas tendencias en el uso de Derivados de Renta Fija teniendo presente su impacto en la estabilidad financiera global y las decisiones de inversión. 

Con el objetivo de facilitarles esta labor, TECH lanza un innovador programa en Derivados de Renta Fija. Diseñado por especialistas de renombre, el itinerario académico profundizará en el empleo de instrumentos como futuros, opciones y swaps. En este sentido, el temario ahondará en estrategias vanguardistas de cobertura y gestión de riesgos aplicables a los mercados de Renta Fija. Además, los materiales didácticos ofrecerán herramientas tecnológicas de última generación para la valoración de activos y modelización financiera. De esta forma, los alumnos estarán altamente preparados preparándolos para tomar decisiones estratégicas en entornos financieros complejos y dinámicos. 

En lo que respecta a la metodología, este programa universitario se basa en el revolucionario sistema del Relearning para promover un aprendizaje natural y progresivo. Gracias a esto, los profesionales no tendrán que dedicar exhaustivas horas al estudio. De hecho, tan solo necesitarán un dispositivo electrónico con conexión a internet para entrar en el Campus Virtual. Adicionalmente, allí tendrán a su disposición una variedad de recursos multimedia como vídeos en detalle, lecturas especializadas o ejercicios prácticos en entornos simulados.

Optimizarás diversas carteras de inversión a través de un enfoque cimentando en la eficiencia y rentabilidad” 

Este Experto Universitario en Derivados de Renta Fija contiene el programa universitario más completo y actualizado del mercado. Sus características más destacadas son:

• El desarrollo de casos prácticos presentados por expertos en Trading en Derivados de Renta Fija 
• Los contenidos gráficos, esquemáticos y eminentemente prácticos con los que están concebidos recogen una información científica y práctica sobre aquellas disciplinas indispensables para el ejercicio profesional 
• Los ejercicios prácticos donde realizar el proceso de autoevaluación para mejorar el aprendizaje 
• Su especial hincapié en metodologías innovadoras 
• Las lecciones teóricas, preguntas al experto, foros de discusión de temas controvertidos y trabajos de reflexión individual 
• La disponibilidad de acceso a los contenidos desde cualquier dispositivo fijo o portátil con conexión a internet 

Incrementarás tus conocimientos mediante la innovadora metodología del Relearning desarrollada por TECH, logrando una asimilación efectiva de la materia sin tener que memorizar”

Incluye en su cuadro docente a profesionales pertenecientes al ámbito del Trading en Derivados de Renta Fija, que vierten en este programa la experiencia de su trabajo, además de reconocidos especialistas de sociedades de referencia y universidades de prestigio. 

Su contenido multimedia, elaborado con la última tecnología educativa, permitirá al profesional un aprendizaje situado y contextualizado, es decir, un entorno simulado que proporcionará un estudio inmersivo programado para entrenarse ante situaciones reales. 

El diseño de este programa se centra en el Aprendizaje Basado en Problemas, mediante el cual el alumno deberá tratar de resolver las distintas situaciones de práctica profesional que se le planteen a lo largo del curso académico. Para ello, el profesional contará con la ayuda de un novedoso sistema de vídeo interactivo realizado por reconocidos expertos. 

Obtendrás competencias avanzadas para gestionar instrumentos como futuros, opciones y swaps sobre Renta Fija” 

Manejarás herramientas tecnológicas de última generación para mejorar la toma de decisiones financieras” 

Los materiales didácticos que conforman este Experto Universitario han sido elaborados por especialistas en Finanzas y Mercados de Capitales. Gracias a esto, el plan de estudios profundizará en el funcionamiento instrumentos como futuros, opciones y swaps. Asimismo, el temario abordará técnicas avanzadas de análisis cuantitativo, valoración de riesgos y estrategias de Trading innovadoras. De este modo, los egresados podrán diseñar y gestionar carteras de inversión con precisión. Además, serán capaces optimizar la cobertura frente a fluctuaciones de tipos de interés y crédito, lo que les permitirá tomar decisiones financieras eficientes en mercados complejos. 

Ahondarás en las estrategias de Trading, cobertura y gestión de riesgos de tipos de interés más modernas”

Módulo 1. Futuros sobre Renta Fija 

1.1. Los mercados de Derivados de Renta Fija 

1.1.1. Diferencias entre mercados organizados y mercados OTC 
1.1.2. Ventajas y desventajas de los mercados de Derivados 
1.1.3. Intermediarios y participantes clave en el mercado Derivados de Renta Fija 

1.2. Principales mercados organizados de Derivados de Renta Fija 

1.2.1. ME Group (Chicago Mercantile Exchange): futuros sobre tasas de interés 
1.2.2. Eurex: derivados europeos de Renta Fija 
1.2.3. ICE & LCH: clearing y liquidación de contratos 

1.3. Mercado OTC de derivados de Renta Fija 

1.3.1. Características principales y funcionamiento del mercado OTC 
1.3.2. Plataformas electrónicas de negociación (Tradeweb, Bloomberg, RFQ) 
1.3.3. Principales riesgos de contraparte y su gestión en el mercado OTC 

1.4. Procesos de negociación y ejecución de órdenes 

1.4.1. Principales tipos de órdenes: market order, limit order, stop order 
1.4.2. Matching y formación de precios en mercados organizados
1.4.3. Diferencias en la ejecución entre mercados centralizados y OTC 

1.5. Mecanismos de compensación y liquidación 

1.5.1. Las cámaras de compensación y la reducción de riesgo 
1.5.2. Tipos de liquidación: física vs en efectivo 
1.5.3. Márgenes de garantía y colateralización de posiciones 

1.6. Regulación y supervisión del mercado de Derivados 

1.6.1. Normativas clave: EMIR (Europa), Dodd-Frank (EE.UU.), Basilea III 
1.6.2. Transparencia y reporting de transacciones 
1.6.3. Impacto de la regulación en la liquidez del mercado 

1.7. Costes en la negociación de contratos de futuros financieros 

1.7.1. Costes de transacción en mercados organizados y OTC 
1.7.2. Impacto de los márgenes y requisitos garantías 
1.7.3. Slippage y spreads bid-ask en la operativa 

1.8. Principales actores en el mercado de Derivados de Renta Fija 

1.8.1. Market makers: su papel en la provisión de liquidez 
1.8.2. Bancos de inversión: intermediarios y creadores de mercado 
1.8.3. Hedge funds y gestores de activos: estrategias en Derivados 

1.9. Innovaciones tecnológicas en la negociación de Derivados financieros 

1.9.1. Uso de algoritmos y Trading automatizado en derivados de Renta Fija 
1.9.2. Blockchain y su impacto en la compensación y liquidación
1.9.3. Desarrollo de plataformas electrónicas de negociación 

1.10. Casos de estudio y eventos clave en los mercados de Derivados financieros 

1.10.1. Crisis del 2008 y su impacto en la regulación de Derivados 
1.10.2. Flash crashes y episodios de volatilidad extrema 
1.10.3. Evolución del mercado tras la digitalización y nuevas normativas 

Módulo 2. Forwards y swaps en mercados de Renta Fija 

2.1. Los forwards y swaps de tasas de interés 

2.1.1. Características y diferencias entre forwards, FRAs y swaps 
2.1.2. Aplicaciones en cobertura, arbitraje y especulación 
2.1.3. Relación de los contratos con la curva de tasas de interés 

2.2. Contratos forward rate agreements (FRAs) 

2.2.1. Análisis del contrato forward rate agreement (FRA) 
2.2.2. Fórmulas de cálculo y ejemplo práctico 
2.2.3. Uso de FRAs en la cobertura de tasas de interés flotantes 

2.3. Contratos swaps de tipos de interés (IRS) 

2.3.1. Análisis del contrato interest rate swap (IRS) 
2.3.2. Intercambio de tasa fija vs tasa variable 
2.3.3. Casos de uso en mercados financieros 

2.4. Tipos de swaps de tipos de interés 

2.4.1. Vanilla swaps: tasa fija vs tasa flotante 
2.4.2. Basis swaps: intercambio entre dos tasas flotantes 
2.4.3. Cross-currency swaps: swaps en diferentes monedas 

2.5. Valoración y determinación de precios de FRAs e IRS 

2.5.1. Cálculo del valor presente neto (NPV) en swaps 
2.5.2. Determinación de la tasa forward en un FRA 
2.5.3. Uso de curvas de tasas para descontar flujos 

2.6. Estrategias de cobertura con FRAs y swaps 

2.6.1. La protección contra subidas o bajadas de tipos de interés 
2.6.2. Uso de swaps en emisiones de bonos y carteras de inversión de deuda 
2.6.3. Cobertura de préstamos y financiación empresarial 

2.7. Impacto de la política monetaria en swaps y FRAs 

2.7.1. Relación entre swaps y las expectativas de tipos de interés 
2.7.2. Reacción de los FRAs a cambios en tasas de referencia 
2.7.3. Efecto de la curva de rendimientos en el mercado de swaps 

2.8. Swaps de tipos de interés y regulación financiera 

2.8.1. Requerimientos de compensación y margen en swaps 
2.8.2. Normativas como EMIR, Dodd-Frank y Basilea III 
2.8.3. Papel de las cámaras de compensación (LCH, CME, Eurex) 

2.9. Estrategias de Trading con FRAs y swaps 

2.9.1. Operaciones de curve Trading y arbitraje en tipos de interés 
2.9.2. Uso de carry trades con swaps de tasas 
2.9.3. Aplicación de swaps en estrategias de Renta Fija 

2.10. Casos prácticos y simulaciones 

2.10.1. Ejemplo de cobertura con un IRS en una emisión de bonos 
2.10.2. Simulación de un FRA en Excel 
2.10.3. Análisis de eventos de mercado con impacto en swaps 

Módulo 3. Opciones sobre bonos de Renta Fija y sus tipos de interés 

3.1. Las opciones sobre Renta Fija 

3.1.1. Principales características de las opciones sobre Renta Fija 
3.1.2. Opciones sobre bonos y opciones sobre tasas de interés 
3.1.3. Aplicaciones en gestión de riesgo y especulación 

3.2. Opciones sobre futuros de bonos y tipos de interés 

3.2.1. Funcionamiento de las opciones sobre futuros de Renta Fija 
3.2.2. Relación entre opciones, futuros y tipos de interés 
3.2.3. Ejemplos de opciones sobre futuros de bonos del Tesoro 

3.3. Swaptions: opciones sobre swaps de tipos de interés 

3.3.1. Opciones sobre swaps y usos en cobertura y especulación 
3.3.2. Tipos de swaptions: payer, receiver, straddles 
3.3.3. Principales factores influyentes en su valoración 

3.4. Caps, floors y collars en Derivados de tipos de interés 

3.4.1. Caps: límites superiores en tipos de interés flotantes 
3.4.2. Floors: límites inferiores y su uso en Renta Fija 
3.4.3. Collars: combinación de caps y floors para estrategias de cobertura 

3.5. Factores que afectan al precio de un contrato de opción 

3.5.1. Impacto de la volatilidad en el valor de las opciones 
3.5.2. Relación entre tasas de interés y precios de opciones sobre bonos 
3.5.3. Efecto del tiempo hasta el vencimiento y sensibilidad a tasas 

3.6. Modelos de valoración de opciones sobre bonos 

3.6.1. Aplicación del modelo de black para opciones sobre futuros de bonos 
3.6.2. Modelos binomiales y trinómicos para opciones de Renta Fija 
3.6.3. Los modelos estocásticos como Hull-White 

3.7. Griegas en opciones sobre bonos y tipos de interés 

3.7.1. Delta y gamma: sensibilidad al movimiento del activo subyacente 
3.7.2. Vega y theta: impacto de la volatilidad y el paso del tiempo 
3.7.3. Rho: efecto de cambios en las tasas de interés 

3.8. Estrategias de Trading con opciones sobre Renta Fija 

3.8.1. Spread strategies: bull, bear, butterfly spreads 
3.8.2. Estrategias direccionales y de volatilidad (straddles, strangles) 
3.8.3. Aplicación de opciones en curvas de tasas 

3.9. Uso de opciones en gestión de riesgos de Renta Fija 

3.9.1. Protección ante cambios en tasas de interés 
3.9.2. Cobertura de emisiones de bonos con opciones 
3.9.3. Uso de caps y floors en contratos de deuda flotante 

3.10. Casos prácticos y simulaciones 

3.10.1. Ejemplo de cobertura con swaptions en una emisión de bonos 
3.10.2. Simulación de estrategias de opciones sobre Renta Fija en Excel 
3.10.3. Análisis de eventos de mercado con impacto en opciones sobre tasas

Fomentarás el conocimiento del marco regulatorio y ético en la operativa con Derivados de Renta Fija”